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商业信用转化为银行信用的必然性!

    贴现是票据执票人在商业汇票到期以前,为换取现款向银行贴付一定利息所作的票据转让。汇票的票面价位贴掉利息后换取的现款,可用如下公式表示:
    
    汇票贴现=汇票票面金额-贴现息,其中的贴现息,按本金、利率、期限之积求得。因为票据还未到期,银行先垫支了现款,故从付款日起至票据到期日为止,预先从票款中把这部分应收取的利息扣除。这不是贴现人的额外负担,也不是银行因办理贴现而另外收取的费用。
    
    贴现是什么意思呢?马克思认为:“贴现只是促成货币索取权由一种形式转化为另一种形式,或转化为现实的货币。”所以贴现不过是把商业信用转化为银行信用而已。
    
    商业信用之所以会转化为银行信用,是因为资本主义制度下的商业信用有其自身的界限,商业信用的规模受产业资本家和商业资本家手中的资本量的制约,并以职能资本家所能支配的准备金为限度。
 
因为这种信用,不排除现金支付。
1、工资、税款等,总是要用现金支付的。
2、信用的期限参差不齐,例如A给b的汇票期限短于C给A的汇票期限,这样A必须准备相应的现金支付。
3、如果债权的序列不是循环回转,那么这样的债权只有用现金结算。
    
(二)商业信用的扩大和收缩,还决定于职能资本家拥有的商品能否全部出售以及售价的高低。
    例如,在危机时期,资本的正常循环中断,从而商业信用也被破坏,资本家便舍弃汇票而要求以现款出卖其商品,商业信用的规模自然也随之缩小。但随着资本主义大规模生产的发展,市场规模必然扩大,因而商业信用又呈现发展的趋势。“在这里是互相影响的。生产过程的发展促使信用扩大,而信用又引起工商业活动的增长”。
      
 (三)商业信用还有流通方向的局限性,它只能由供货单位向购货方提供,而不能呈相反的方向进行。由于商业信用存在着固有的特殊界限,不足以满足资本主义再生产过程引起的全部信用活动的需要,因此除商业信用以外,还必须大大发展银行信用,从而形成一种商业信用和银行信用交织在一起的信用制度。一部分拘束在票据中的商业信用占款势必仰赖银行资金的融通。所以贴现业务乃是适应社会再生产活动需要的一种特种资产业务。